سود در بازارهای خرس و گاو نر

کریس سیبوری 20+ سال تجربه در صنعت مالی دارد. او مدیر گروه مدیریت و بیمه ثروت دره کلرادو است.

سامر جی اندرسون CPA ، دکتر حسابداری و استاد حسابداری و دارایی است که بیش از 20 سال در صنایع حسابداری و دارایی کار می کند. تخصص وی طیف گسترده ای از حسابداری ، امور مالی شرکت ها ، مالیات ها ، وام ها و مناطق مالی شخصی را در بر می گیرد.

Skylar Clarine یک متخصص و متخصص در زمینه امور مالی شخصی با طیف وسیعی از تجربه از جمله فناوری دامپزشکی و مطالعات فیلم است.

هر دو بازار خرس و بازارهای گاو نر نشان دهنده فرصت های عظیم درآمدزایی هستند. نکته اصلی برای تولید سود استفاده از استراتژی ها و ایده هایی است که متناسب با شرایط این بازارها است. این امر مستلزم سازگاری ، نظم و انضباط ، تمرکز و توانایی استفاده از ترس و حرص و آز است.

این مقاله به شما در آشنایی با سرمایه گذاری هایی که می توانند در بازارهای بالا یا پایین افزایش می یابد ، کمک می کند.

غذای اصلی

• بازار خرس با قیمت سهام نشان داده شده است که به طور مداوم در طی یک دوره زمانی کاهش می یابد.
• بازار گاو نر با قیمت سهام نشان داده شده است که به طور مداوم در طی یک دوره زمانی افزایش می یابد.
• اگر بتوانید به اندازه کافی زودتر مسیر بازار را مشاهده کنید ، فرصت های مختلفی برای کسب درآمد در هر بازار وجود دارد.
• استراتژی های سرمایه گذاری در بازار خرس شامل موقعیت های کوتاه ، گزینه های قرار داده شده و ETF های کوتاه است.
• استراتژی های سرمایه گذاری بازار گاو نر شامل موقعیت های طولانی ، گزینه های تماس و ETF است.

راه های سود در بازارهای خرس

بازار خرس زمانی وجود دارد که گروه گسترده ای از قیمت های امنیتی برای یک دوره زمانی به طور مداوم کاهش یابد. افت 20 ٪ یا بیشتر در میانگین کلی بازار طی دو ماه ، ویژگی بارز بازار خرس است.

به طور کلی ، بازارهای خرس در هنگام رکود اقتصادی یا افسردگی رخ می دهد ، هنگامی که بدبینی غالب است. با این حال ، در میان فرصت های دروغگو برای کسب درآمد برای کسانی که از ابزارهای سرمایه گذاری مناسب استفاده می کنند. در اینجا چند روش برای جستجوی سود در بازارهای خرس وجود دارد:

1. موقعیت های کوتاه

هنگامی که سهام را قرض می گیرید و آنها را در انتظار قیمت سهام در آینده می فروشید ، موقعیت کوتاهی را نیز به نام فروش کوتاه یا کوتاه می نامید. اگر قیمت سهم کاهش یابد ، شما آن سهام را با قیمت پایین تر خریداری می کنید تا موقعیت کوتاه را پوشش داده و از این تفاوت سود کسب کنید.

به عنوان مثال ، اگر سهام ABC را با 35 دلار در هر سهم کوتاه کنید و قیمت سهام به 20 دلار کاهش یابد ، می توانید برای بسته شدن موقعیت کوتاه ، سهام را با 20 دلار خریداری کنید. سود کلی شما 15 دلار برای هر سهم خواهد بود (قبل از حسابداری برای هزینه های معامله).

2. گزینه ها را قرار دهید

یک گزینه قرار داده شده به دارنده خود حق فروش سهام را با قیمت خاص (قیمت اعتصاب) تا تاریخ مشخص آینده (تاریخ انقضا) می دهد. پولی که برای این گزینه پرداخت می کنید حق بیمه نامیده می شود.

با افزایش قیمت سهام زیرین ، گزینه قرار داده شده در ارزش افزایش می یابد. اگر قیمت سهام زیر قیمت اعتصاب Put حرکت کند ، می توانید حق فروش سهام را با قیمت اعتصاب بالاتر اعمال کنید یا گزینه Put خود را برای سود بفروشید.

3. ETF های کوتاه

یک صندوق مبدل کوتاه (ETF) ، که به آن ETF معکوس نیز گفته می شود ، بازده هایی را که معکوس یک شاخص خاص است ، تولید می کند. ETF های کوتاه برای استفاده از کاهش بازار ساخته شده اند.

این رابطه معکوس باعث می شود ETF های کوتاه/معکوس برای سرمایه گذاران که می خواهند از رکود در بازارها سود ببرند ، مناسب باشد. به عنوان مثال ، یک ETF معکوس ، ظاهری که به طور معکوس به NASDAQ 100 انجام می شود - اگر این شاخص 25 ٪ باشد ، حدود 25 ٪ ارزش را افزایش می دهد ، بنابراین شما را به دست می آورد.

با این حال ، اگر شاخص 25 ٪ باشد ، ETF متناسب افزایش می یابد. ETF کوتاه همچنین ممکن است یک سرمایه گذاری مناسب برای کسانی باشد که مایل به حمایت از موقعیت های طولانی در برابر چنین رکود هستند.

بازارهای خرس به طور معمول زمان بسیار کوتاه تری نسبت به بازارهای گاو نر دارند.

راه های سود در بازارهای گاو نر

بازار گاو نر هنگامی اتفاق می افتد که قیمت های امنیتی در طی یک دوره زمانی افزایش می یابد. اگر شاخص بازار به طور متوسط 20 ٪ یا بیشتر در طی دو ماه افزایش یابد ، جوانب مثبت این روند را برای نشان دادن بازار گاو نر می دانند. بازارهای گاو نر با دوره های رشد اقتصادی و خوش بینی در بین سرمایه گذاران همراه است. در اینجا چند روش برای سرمایه گذاری در افزایش بازار سهام آورده شده است:

1. موقعیت های طولانی

موقعیت طولانی صرفاً خرید سهام یا هر امنیت دیگری در انتظار افزایش قیمت است. بنابراین ، شما می خواهید یک امنیت طولانی داشته باشید و بگذارید تا روند صعودی بازار گاو نر را سوار کند. هدف کلی خرید سهام با قیمت پایین و فروش آن برای بیشتر از آنچه پرداخت کرده اید. تفاوت نشان دهنده سود شما است (قبل از حسابداری برای هزینه های معامله).

2. گزینه های تماس

گزینه تماس به دارنده خود حق خرید سهام را با قیمت خاص (قیمت اعتصاب) تا تاریخ مشخص آینده (تاریخ انقضا) می دهد. با افزایش قیمت سهام زیرین ، تماس ها به ارزش بالا می روند.

اگر قیمت سهام از قیمت اعتصاب اختیار بالاتر رود، خریدار اختیار می‌تواند از حق خرید سهام با قیمت معاملاتی پایین‌تر استفاده کند و سپس آن را به قیمت بالاتر در بازار آزاد بفروشد و در نتیجه سود ایجاد کند. خریداران گزینه همچنین ممکن است تصمیم بگیرند که خود اختیار خرید را در بازار آزاد بفروشند تا موقعیت‌هایی را که سودآور هستند، ببندند.

3. ETF های طولانی

اکثر ETF ها از میانگین بازار خاصی مانند میانگین صنعتی داوجونز (DJIA) یا شاخص استاندارد اند پورز 500 (S& P 500) پیروی می کنند و مانند سهام معامله می کنند. سرمایه گذاران ممکن است یک ETF بخرند اگر انتظار داشته باشند بازاری که در پی آن است افزایش یابد. به عنوان مثال، اگر S& P 500 10% افزایش یابد، ETF بر اساس شاخص تقریباً به همان میزان افزایش می یابد.

به طور کلی، هزینه های تراکنش ETF و هزینه های عملیاتی پایین است و نیازی به حداقل سرمایه گذاری ندارند. ETF ها به دنبال تکرار حرکت شاخص هایی هستند که دنبال می کنند و هزینه کمتری دارند.

یکی از معروف ترین بازارهای گاوی ایالات متحده در سال 1982 آغاز شد و تا سال 2000 ادامه داشت. داو در 12 آگوست 1982 روی 776. 82 ایستاد. در ژانویه 2000 به 11722. 98 رسید.

چگونه بازارهای خرس و گاو نر را شناسایی کنیم

بازارها به صورت چرخه ای معامله می کنند، به این معنی که بیشتر سرمایه گذاران بازارهای صعودی و نزولی را تجربه خواهند کرد. کلید سود در هر دو نوع بازار، تلاش برای شناسایی معکوس‌ها (زمانی که بازارها در حال بالا رفتن یا پایین آمدن هستند) است. این مکان‌ها مکان‌های ایده‌آلی برای سرمایه‌گذاران برای ورود (یا خروج) موقعیت‌ها هستند.

خط پیشرفت/کاهش

یکی از راه‌های تشخیص بالا و پایین، مطالعه خط پیشروی/نزول است. خط پیشروی/کاهش تعداد مسائل در حال پیشرفت تقسیم بر تعداد موارد رو به کاهش در یک دوره معین را نمودار می کند. عدد بزرگتر از 1 صعودی و عدد کمتر از 1 نزولی در نظر گرفته می شود.

یک خط صعودی تایید می کند که بازارها در حال حرکت بالاتر هستند. با این حال، یک خط نزولی در دوره ای که بازارها همچنان به رشد خود ادامه می دهند، می تواند نشان دهنده یک اصلاح باشد.

خطی که برای چندین ماه در حال کاهش بوده در حالی که میانگین ها همچنان به سمت بالاتر حرکت می کنند، می تواند یک همبستگی منفی در نظر گرفته شود. یک اصلاح بزرگ یا یک بازار نزولی ممکن است محتمل باشد. یک خط پیشروی/نزولی که همچنان به سمت پایین حرکت می کند، نشان می دهد که میانگین ها ضعیف باقی می مانند.

با این حال، اگر با کاهش میانگین ها، این خط برای چندین ماه افزایش یابد، این واگرایی مثبت می تواند به معنای شروع یک بازار صعودی باشد.

خط پیشروی/کاهش تنها یکی از چندین شاخص است که می تواند به شما در تعیین روند کمک کند.

بازار خرسی چیست؟

بازار خرس کالایی است که در آن قیمت اوراق بهادار در آن بازار طی یک دوره زمانی کاهش می یابد (که توسط بسیاری از آنها دو ماه در نظر گرفته می شود). کمیسیون اوراق بهادار و بورس ادعا می کند که قیمت بازار باید در این دوره 20 ٪ کاهش یابد تا بتواند برچسب بازار خرس را بدست آورد.

چه مدت طولانی است؟

این اصطلاح طولانی به معنای خرید امنیت است. اگر 100 سهم از سهام ABC را طی کنید ، این بدان معنی است که شما آن 100 سهام را خریداری کرده اید. شما وارد یک موقعیت طولانی شده اید. برعکس موقعیت طولانی یک موقعیت کوتاه است. این بدان معنی است که شما یک امنیت را کوتاه کرده اید یا فروخته اید.

آیا در بازار خرس پول از دست می دهم؟

فقط در صورت فروشدرست است که حساب شما می تواند ارزش خود را از دست بدهد. با این حال ، اگر بتوانید در طی بازار خرس سرمایه گذاری های خود را ادامه دهید ، می توانند ارزش قبلی خود را (و به طور بالقوه به دست آورند) به عنوان بازار خرس معکوس می کنند و قیمت ها به عقب می روند. این می تواند برای بسیاری از سرمایه گذاران یک چالش باشد. برخی از افراد به بودجه خود احتیاج دارند. یا ترس غلبه بر استحکام لازم برای حفظ موقعیت هایی که ارزش از دست می دهند.

خط پایین

راه های زیادی برای سودآوری در هر دو بازار خرس و گاو وجود دارد. نکته اصلی موفقیت تطبیق ابزارهای سرمایه گذاری مناسب برای هر بازار و استفاده از آنها به نفع کامل آنها است. فروش کوتاه ، گزینه های قرار دادن و ETF های کوتاه یا معکوس چند سرمایه گذاری در بازار خرس است که به سرمایه گذاران امکان می دهد از ضعف بازار سود ببرند. موقعیت های طولانی در سهام ، ETF و گزینه های تماس برای بازارهای گاو نر مناسب است.

علاوه بر این ، استفاده از شاخص ها برای مشاهده زمانی که بازارهای گاو و خرس ممکن است شروع یا پایان یابد ، مهم است.